Producent polioli publikuje prospekt emisyjny

PCC Rokita, największy w Europie Środkowo-Wschodniej producent polioli oraz znaczący producent chloroalkali, opublikował prospekt emisyjny zatwierdzony 7 maja przez Komisję Nadzoru Finansowego. Na podstawie prospektu oferowanych jest 1.389.731 akcji serii B (akcje sprzedawane) oraz 1.588.264 akcji serii C w ramach nowej emisji. Z emisji nowych akcji spółka planuje pozyskać ok. 56 mln zł netto. Cena maksymalna została ustalona na 36 zł za akcję.

Zapisy dla inwestorów indywidualnych rozpoczną się 5 czerwca i potrwają do 9 czerwca br. Inwestorzy instytucjonalni będą mogli składać zapisy w dniach 10-11 czerwca. Przydział akcji nastąpi 16 czerwca. Cena emisyjna zostanie natomiast ustalona i podana do publicznej wiadomości jeszcze przed rozpoczęciem zapisów – 4 czerwca. W przypadku zrealizowania oferty w całości udział akcji posiadanych przez nowych akcjonariuszy wyniesie do 15 proc., zaś ich udział w liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu do 10 proc.

Środki pozyskane z emisji zostaną przeznaczone na zwiększenie zdolności produkcyjnych polioli i systemów poliuretanowych, zwiększenie zdolności produkcyjnych wytwórni tlenku propylenu oraz na badania i rozwój.

– Dzięki środkom z emisji będziemy mogli zwiększyć zdolności produkcyjne i przede wszystkim paletę oferowanych polioli - mówi Wiesław Klimkowski, prezes zarządu PCC Rokita. - Rozwój w obszarze polioli, szczególnie tych dedykowanych do segmentu poliuretanów sztywnych, pozwoli na zwiększenie obecności na rynku i jeszcze lepsze zrozumienie potrzeb klienta. To stworzy w przyszłości możliwości rozwoju specjalistycznych produktów i w konsekwencji ustabilizuje biznes, zyski i poprawi marże. Całkowite przewidywane nakłady związane z realizacją tego projektu inwestycyjnego to 45 mln zł.

Znacząca część środków z emisji zostanie przeznaczona na zwiększenie zdolności produkcyjnych wytwórni tlenku propylenu. Obecnie wynosi ona ok. 36 tys. ton rocznie, a po jej zakończeniu będzie to ok. 40 tys. ton rocznie.

- Tlenek propylenu to podstawowy surowiec do produkcji polioli, który wykorzystujemy wewnętrznie w Kompleksie Rokopole – wyjaśnia Rafał Zdon, wiceprezes zarządu spółki. - Jednak dostawcami tego surowca są także firmy zewnętrzne, których udział zmniejszy się po realizacji inwestycji. Jest to szczególnie istotne w związku z planowanym zwiększeniem zdolności produkcyjnych polioli.

Konsekwentnie i skutecznie realizowanym od ponad 5 lat strategicznym celem spółki jest dynamiczny rozwój nowych produktów oraz wdrożenia produktów bardziej zaawansowanych specjalistycznych zastosowań, szczególnie w Kompleksie Rokopole i Kompleksie Chemii Fosforu.

– Część niezbędnych wydatków związanych z rozbudową zaplecza badawczo-rozwojowego oraz zwiększeniem skali działalności R&D także zostanie pokrytych ze środków z emisji – mówi Wiesław Klimkowski. - Będą to zakupy sprzętu laboratoryjnego, zwiększenie zatrudnienia, koszty doradców i instytutów badawczych oraz badania aplikacyjne. Dzięki temu poszerzymy ofertę o nowe specjalistyczne produkty, co pozwoli nam wejść na nowe rynki oraz umożliwi zwiększenie rentowności operacyjnej.

- Grupa PCC Rokita w ostatnich latach znacząco zwiększyła skalę działalności pod względem generowanych przychodów i EBITDA - mówi Tomasz Lalik, dyrektor Wydziału Bankowości Inwestycyjnej DM BDM. - Na najbliższe kilka lat ma precyzyjnie określoną strategię rozwoju opartą na własnym konw-how i nowoczesnych kompleksach produkcyjnych. Strategia zakłada rozwój specjalistycznych produktów dedykowanych pod konkretne potrzeby klientów. Oczekujemy, że oferta akcji PCC Rokita będzie cieszyła się dużym zainteresowaniem ze strony inwestorów.

12 maja br. Grupa PCC Rokita opublikowała wyniki finansowe za I kw. 2014 r. W ciągu trzech pierwszych miesięcy 2014 r. przychody ze sprzedaży Grupy PCC Rokita wyniosły 263,5 mln zł. Grupa wypracowała zysk brutto ze sprzedaży na poziomie 45 mln zł, zysk EBITDA 28,2 mln zł oraz zysk z działalności operacyjnej 17,5 mln zł. Skonsolidowany zysk netto z działalności kontynuowanej wyniósł 14,4 mln zł. Marża brutto ze sprzedaży w pierwszym kwartale 2014 r. wyniosła 17,1 proc., marża EBITDA 10,7 proc., a marża EBIT 6,6 proc. Marża netto na działalności kontynuowanej ukształtowała się na poziomie 5,5 proc.